EGARCH_FORE - Pronóstico del modelo EGARCH

Calcula el pronóstico de la media condicional fuera de la muestra.

 

Sintaxis

EGARCH_FORE(X, Sigmas, Order, mean, alphas, gammas, betas, innovation, Nu, T, Type, alpha)

X son los datos de series de tiempo univariante (una matriz/array dimensional de celdas(Ej. filas o columnas)).

Sigmas son los datos de las series de tiempo univariante (una matriz de celdas unidiemensional (Ej. Filas o columnas)) de la última volatilidad q realizada.

Order tiempo en la series de datos (Ej. el primer punto corresponde a la fecha (la fecha más temprana fecha=1 (por defecto), la ultima fecha=0)).

Orden Descripción
1 ascendente (el primer punto corresponde a la fecha más temprana (por defecto)
0 descendente (el primer punto corresponde a la ultima fecha)

mean es la media del modelo E-GARCH (Ej. mu). Si falta, 0 es asumido por defecto.

alphas son los parámetros del componente de modelo ARCH (p) (comenzando con el lag más bajo).

gammas son los parámetros de apalancamiento (comenzando con el lag más bajo).

betas son los parámetros del modelo componente GARCH(q)(comenzando con el lag más bajo).

innovation es la probalilidad del modelo de distribución para los residuos/innovations (Gaussian (por defecto), 2= t- Distribución, 3=GED).

valor Descripción
1 Distribución normal o Gaussiana (defecto)
2 Distribución t del estudiante
3 Distribución de error generalizada (GED)

Nu es la forma del parámetro (o grados de libertad) de la función de los residuos de la distribución de proababilidad.

T es el pronóstico de tiempo/horizonte (expresado en términos de paso mas allá del final de las series de tiempo).

Type es la probalilidad del modelo de distribución para los residuos/innovations (Gaussian (por defecto), 2= t- Distribución, 3=GED).

valor Descripción
1 Distribución normal o Gaussiana (defecto)
2 Distribución t del estudiante
3 Distribución de error generalizada (GED)

alpha es el nivel de significancia estadística. Si falta un 5% es asumido por defecto.

 

Observaciones

  1. El modelo subyacente se describe aquí.
  2. La series de tiempo son homogéneas e igualmente espaceadas.
  3. La series de tiempo puede incluiur valores faltantes (Ej. #N/A) en cada extremo
  4. El número de coeficientes gamma debe coincidir con el número de coeficientes alpha.
  5. El número de parametros en los argumentos de entrada - alpha - determina el orden del modelo de componentes ARCH.
  6. El número de parametros en los argumentos de entrada - beta - determina el orden del modelo de componentes GARCH.
  7. Por deficinición, la función EGARCH_FORE devuelve una valor constante igual a la media del modelo (Ej. $\mu$)para todos los horizontes.

Ejemplos

Ejemplo 1:

 
1
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
32
A B C D
Fecha Data    
Enero 10, 2008 -2.827 EGARCH(1,1)  
Enero 11, 2008 -0.947 Mean -0.266
Enero 12, 2008 -0.877 Alpha_0 1.583
Enero 14, 2008 1.209 Alpha_1 -1.755
Enero 13, 2008 -1.669 Gamma_1 0.286
Enero 15, 2008 0.835 Beta_1 0.470
Enero 16, 2008 -0.266    
Enero 17, 2008 1.361    
Enero 18, 2008 -0.343    
Enero 19, 2008 0.475    
Enero 20, 2008 -1.153    
Enero 21, 2008 1.144    
Enero 22, 2008 -1.070    
Enero 23, 2008 -1.491    
Enero 24, 2008 0.686    
Enero 25, 2008 0.975    
Enero 26, 2008 -1.316    
Enero 27, 2008 0.125    
Enero 28, 2008 0.712    
Enero 29, 2008 -1.530    
Enero 30, 2008 0.918    
Enero 31, 2008 0.365    
Febrero 1, 2008 -0.997    
Febrero 2, 2008 -0.360    
Febrero 3, 2008 1.347    
Febrero 4, 2008 -1.339    
Febrero 5, 2008 0.481    
Febrero 6, 2008 -1.270    
Febrero 7, 2008 1.710    
Febrero 8, 2008 -0.125    
Febrero 9, 2008 -0.940    


  Fórmula Descripción (Resultado)
  =EGARCH_FORE($B$2:$B$32,1,$D$3,$D$4:$D$5,$D$6,$D$7,1) media condicional pronosticada en T+1 (-0.266)
  =EGARCH_FORE($B$2:$B$32,1,$D$3,$D$4:$D$5,$D$6,$D$7,2) media condicional pronosticada en T+2 (-0.266)

Ejemplos de archivos

Referencias

¿Tiene más preguntas? Enviar una solicitud

0 Comentarios